1、重组后中国电信产业的竞争格局分析目 录摘 要IABSTRACTII1导论11.1研究的背景和意义11.2研究的目的、内容、框架12中国电信业的第三次重组12.1电信业第三次重组的原因,目的及阶段形式12.1.1第三次重组的原因22.1.2重组的目的22.1.3重组的阶段形式32.2重组的结果32.2.1新格局的形成32.3重组带来的影响43电信重组后运营商实力对比及策略分析43.1重组前各大运营商的实力状况43.2重组后电信产业各大运营商的实力分析63.2.1市场资源对比73.2.2收入规模对比73.2.3资产实力对比73.2.4网络资源对比73.2.5管理机制对比83.2.6政策环境对比83
2、.3三大运营商的优劣势分析和策略分析83.3.1中国移动的优劣势和策略分析83.3.2中国电信的优劣势和策略分析93.3.3中国联通的优劣势和策略分析94重组后中国电信业格局展望104.1重组后电信市场相关政策走向展望104.1.1互联互通管制政策104.1.2号码携带政策114.1.3份额管制政策114.1.4价格管制114.2电信产业发展展望124.2.1竞争加剧,用户满意度提高,市场格局趋于合理124.2.2全业务运营促使运营商的业务创新步伐进一步加快124.2.3电信重组的完成将进一步加快三网融合与信息化进程124.2.4 3G投资刺激经济增长，拉动内需134.3电信企业竞争格局展望1
3、44.3.1三足鼎立,各有千秋144.3.2三雄竞技,各显神通155结论15致谢17参考文献18重组后中国电信产业的竞争格局分析摘 要 文章主要研究的是中国电信业在第三次重组后所形成的新的竞争格局并对各自运营商可能采取的竞争策略进行分析，最后对电信业未来的进行了展望。文章比较了重组前后各运营商的实力，并从电信重组后电信运营商的实力现状出发，对市场资源、收入规模、资产实力、网络资源、管理机制、政策环境六个方面进行分析得出重组后三大运营商的竞争格局，并通过对比电信重组后3家运营商的优劣势，分析了各运营商可能采取的基本发展和竞争策略以及讨论了电信市场已经或可能出台的相关政策的实施可能性和其作用，电信
4、产业的发展和通信产业未来的竞争态势。提出了三大运营商今后必然要在政府的干预下，在数据通信领域、第三代移动通信领域和固网与移动网融合领域展开全方位的竞争。关键词：重组 竞争 格局 电信业AbstractThis paper studies the new competitive structure arising from the third restructuring of Chinas telecom industry and analyzes the competitive strategies which the operators may apply in face of the ne
5、w competition structure. Furthermore, there is an outlook of the telecom industrys future at the end of this paper. The article compares the strength of each operators before and after the restructuring and introduces the new competitive structure by analyzing the six aspects of the status quo after
6、 the reorganization, which is the market resources, the income scale, asset strength, network resources, management mechanisms and the policy environment. By comparing the strength and the weakness of the three major operators after reorganization, their basic development and competitive strategies
7、are anticipated. This paper also discusses the relevant polices which have already been or is expected to be carried out and its role in the development of the telecommunications industry as well as telecommunications industrys future competitive situation. In the last, the paper brings forward that
8、 under the intervention of the government, the three major operators are inevitable to make competition in the field of data communications, third-generation mobile communications and fixed and mobile network integration. Key word: restructuring competition structure the telecommunications industry
9、151导论1.1研究的背景和意义本课题的研究背景是中国电信产业进行了第三次重组。继1999年首次对中国电信拆分重组、2002年按地域南北成立新的中国电信和中国网通之后,2008年5月24日,我国电信行业进行了第三次重大改革。专家表示,目前我国有9亿多电话用户,对于如此庞大的电信消费市场来说,构建良性竞争的市场格局,不仅有利于形成健康发展的产业链,更有利于我国的信息化建设。 本课题重点研究的问题是第三次电信业重组后,电信产业面临的新的竞争格局的形成,及电信业格局的展望等问题。弥补了重组后对于新电信格局方面研究的空白。一定程度上给电信产业提供了相关的策略。1.2研究的目的、内容、框架本课题以重组后
10、的电信产业竞争格局为研究对象,分析重组的目的,结果及重组后电信产业的格局变化等方面,并着重研究重组后电信业的优劣势分析、三大运营商面临的新机遇新挑战等。从中得出在3G时代来临时,中国电信产业将如何以全新姿态出击。内容上首先了解了第三次电信重组的原因、目的及过程,并在此基础上对重组前后各运营商的市场资源、收入规模、资产实力、网络资源、管理机制、政策环境六个方面进行了对比。在分析了各大运营商的优劣势后，提出了相应的政策。最后对重组后的政策、电信产业、电信企业竞争进行了展望。导论 框架：中国电信业的第三次重组电信重组后各运营商实力对比及策略分析重组后中国电信业的格局展望图1.2 框架图2中国电信业的
11、第三次重组2.1电信业第三次重组的原因,目的及阶段形式2.1.1第三次重组的原因2008年5月24日,工业和信息化部、国家发展和改革委员会、财政部联合发布关于深化电信体制改革的通告。通告指出“深化电信体制改革的主要目标是：发放三张3G牌照,支持形成三家拥有全国性网络资源、实力与规模相对接近、具有全业务经营能力和较强竞争力的市场竞争主体,电信资源配置进一步优化,竞争架构得到完善；自主创新成果规模应用,后续技术不断发展, 自主创新能力显著提升；电信行业服务能力和水平进一步提高,监管体系继续加强,广大人民群众充分分享电信行业发展改革的成果。”继1999年首次对中国电信拆分重组、2002年按地域南北成
12、立新的中国电信和中国网通之后,2008年5月24日,我国电信行业进行了第三次重大改革。专家表示,目前我国有9亿多电话用户,对于如此庞大的电信消费市场来说,构建良性竞争的市场格局,不仅有利于形成健康发展的产业链,更有利于我国的信息化建设。此举表明我国对于电信、铁路等垄断行业的改革力度正进一步加大,今后这些领域将引入更多的竞争机制。2.1.2重组的目的电信重组后,三家运营商都会成为全业务运营商。通过重组前的现状可以看到,在信息通信领域,人们所谙熟的传统经济理论已经不能发挥作用。因此,从1994年至今,尽管政府给予当时的新进入者联通在价格等方面的倾斜政策,但14年的发展并未达到古诺模型所揭示的市场均
13、衡：移动通信市场上两个寡头均分市场份额的市场均衡状态；而是在正反馈规律的作用下,强者恒强,弱者恒弱。因而在移动通信领域中国联通也就始终未能与中国移动平分秋色。从用户规模来看,到2008年1月,中国移动用户为3.76亿,占移动用户总数的69.6%,中国联通C网和G网加起来的用户数也只有1.639亿,占移动用户总数的30.4%。国内电信市场竞争结构严重失衡,中国移动“一家独大”的状况不利于电信行业和谐发展。显然,电信重组的主要目的之一在于形成3个新集团相对均衡的、全业务竞争的格局,打破垄断,形成更加充分的竞争格局。在市场机制不能有效发挥作用的领域,政府的有形之手必须适时地引导市场主体按照最有效的方
14、式配置社会资源。这次电信重组,实际上政府希望以3G为契机,推动具有我国自主知识产权的技术标准TD-SCDMA。由于2G本身依靠绝对的垄断地位就有巨额利润可赚,成就了中国移动这个全世界最大、最赚钱的移动公司。而3G对企业来说其赢利能力存在着很大的不确定性,也即风险性,因而企业也就没有动力去发展3G。我国TD标准虽然与欧美的两个3G标准同时被国际电联认定为国际标准,但由于上述原因,再加上网络技术的路径依赖作用,在欧美标准已进入市场运作甚至成为较成熟的市场标准之时,我国的TD却迟迟处在试商用阶段。很可能由于企业的短视和对眼前利益的追逐而使TD胎死腹中,进而葬送我国未来通信产业的发展,将我国通信发展的
15、命运掌握在别国手中。这次电信重组,实际上是政府希望通过重新洗牌,通过政府的推力和市场竞争的压力,迫使中国移动这个垄断巨头不得不去发展TD技术标准的3G。2.1.3重组的阶段形式重组过程分为五个阶段，分别为：第一阶段：正式宣布电信营运商高官的变动，此后各营运公司领导将直接负责公司重组前准备工作，以及重组中具体的业务谈判。第二阶段：对中国移动、电信、联通、网通发放全业务经营牌照，重点是固网拥有移动通信业务牌照，移动拥有固网业务牌照。第三阶段：推出新电信监管条例，根据扶持新进入者优化现存的强势公司，建立适度竞争和有效监管的原则对电信运营业实施非对称管制。第四阶段：实施中国电信公司资产重组。第五阶段：
16、中国联通以G网资源与中国网通整合，成立新的全业务公司，中国铁通并入中国移动，卫通并入航天工业总公司。2.2重组的结果2.2.1新格局的形成表2.2 五合三后的新格局运营商组成业务用户规模新移动移动铁通TD-SCDMA固网TD-SCDMA网络移动:3.886亿（GSM）; 固话:原铁通21百万用户;宽带:原铁通4百万用户新电信电信CDMA网络CDMA2000固网CDMA网络移动:4192.6万(CDMA);固话:2.26亿;宽带:3817万;小灵通:5400万新联通联通（除去CDMA网）网通WCDMA固网WCDMA网络移动:1.20564亿(GSM);固话:1.1878亿(无线市话2868万);
17、宽带:2266万;小灵通:2400万2.3重组带来的影响新一轮电信重组将对我国电信业产生重大而深远的影响,不仅仅是对电信运营业,包括对电信设备制造业,对SP（服务提供商）和CP（内容提供商）,对于整个电信产业链上的方方面面都将产生直接或间接的影响。当然,对电信运营业的影响将是最直接的,概括地说,对电信运营业的影响主要有以下方面：第一：竞争有可能加剧。虽然重组后,竞争的主体即运营商的数量减少了,但是实力都增强了,而且运营商整体实力差距也得到缩小,市场竞争的不平等性得以缓和,竞争多方实力相对更为均衡,竞争有可能加剧。重组后,竞争主体都具有全业务运营牌照,可以在电信运营的各个业务领域展开全面的同质竞
18、争和异质竞争。第二、竞争合作将成为主流。虽然重组后三家新运营商的实力和重组前比,都得到了增强,但是短期内移动一家独大的局面将难以得到改变,电信重组对电信运营业的三大影响将是1强2弱的格局,电信和新联通单独依靠自身的实力还很难和移动单独对抗,所以电信和新联通之间在竞争的同时,将更多的是一种合作关系。移动和电信、新联通之间也需要某种程度的合作,在竞争中合作,在合作中竞争将成为重组后的电信运营新态势。第三、电信重组将加速固网和移动网的融合。从用户层面看,固网和移动网的融合(FMC)能够实现向用户提供的业务和接入技术及终端设备无关,即用户可以在一个终端、一个帐单的前提下通过不同的网络,获得相同的业务,
19、用户无须关心使用何种网络,对用户而言,意味着简单和方便。FMC是电信产业发展的趋势。重组前,虽然联通号称是全业务运营商,但也只在两个省市有经营固网业务,其它运营商不是缺固网牌照,就是缺移动牌照,在FMC上难以有效作为。重组后的3家运营商都具备了全业务资格,而且也都具备了一定规模的固网和移动网,为固网和移动网的融合创造了条件,因此电信重组将加速固网和移动网的融合。3电信重组后运营商实力对比及策略分析3.1重组前各大运营商的实力状况电信重组前各大运营商的实力状况,在很大程度上决定了重组后的竞争和发展潜力。表3.1 重组前五大运营商的发展状况对比重组前电信网通移动联通铁通固话用户数(2008年1月)
20、2.19亿1.1亿/2061.99万数据对比-122万-76.43万/+242.20万(同比)手机用户数(2008年1月)/3.76亿1.639亿(C网4223万G网1.217亿)/数据对比/+704万+30.3万(C网环比)+112.5万（G网环比）/宽带用户(2008年1月)3627万2053.1万/471.81万数据对比+62万(环比)+76.33万(环比)/+157.28万(同比)营业额(07年)1753亿840亿3570亿1004亿165.66亿净利润(07年)225亿120亿871亿56.3亿/（注： 同比为对比去年同期数据,环比为对比上月数据。数据来源：营业额和净利润根据各运营商
21、公司年报整理。）由表3.1可以看到,中国移动2007年营业收入达3570亿元,净利润为871亿元,增长31.9%,超过中国电信、中国网通、中国联通3家总和的2倍。目前,仍有越来越多的固话用户正在向移动用户群流动。由于移动电话对固话的“替代效应” ,数据显示,2004年中移动获得增量市场的45.9%,2005年中移动占据了约60%,2006年达到70%，2007年最高时超过90%的新增市场额被中移动掠走。从20052008年的近几年电话用户发展趋势来看,固定电话用户的增长率一直在波动中呈下降趋势,尤其从2007年7月至2008年7月的一年多来,固定电话一直呈负增长,如图3.1。用户的大量流失意味
22、着固定电话收入源的不断萎缩,固定电话运营商急需要寻找新的利润源。移动电话一直呈稳步增长态势,波动中不断上扬。图2反映了移动电话用户的发展趋势。2008年17月,全国移动电话用户净增6107.3万户,达到60837.8万户。再从收入构成来看,2008年17月,移动通信业务收入占整个收入的53.8%,同比增长16.2% ；固定本地电话占21.85%,同比下降6.8%；长途电话占14.68%,同比下降2.5%；数据通信为9.44%,同比增长40.4%；其他为0.14%。图3.1 2005-2008年度固定电话用户各月净增比较图3.2 2005年-2008年度移动电话用户各月净增比较电信重组后,三大电
23、信运营商除了自己原有的那部分业务外,都或多或少地增加了一部分业务,每个企业都成了县有全业务经营权的运营企业。因此,重组后各大运营商的实力虽然有所变化,但基本上维持了旧有的电信运营格局。其用户状况如表3.2所示。表3.2 重组后三大运营商的初始状况重组后新电信新移动新联通固话用户数2.19亿2061.99万1.1亿移动用户数4223万CDMA用户3.76亿GSM用户1.217亿用户宽带用户数3627万471.81万2053.1万2008年上半年,中国电信、中国网通和中国联通3家的净利润总和为21253亿元,而中国移动的净利润高达54849亿元,是其他3家之和的26倍。中移动净利润“日进账3亿”超
24、过去年“日进2亿” 。因此电信重组后,在移动通信方面中国移动一家独大的局面恐怕在短时间内难有改观。3.2重组后电信产业各大运营商的实力分析3.2.1市场资源对比从三家运营商的市场规模看,重组后中国移动占据移动市场70%以上的市场份额,拥有4亿多用户,用户数约占行业市场份额的45%。中国电信拥有2.2亿固网用户(含固话和宽带),其中宽带用户约5000万,占据约60%的宽带市场份额；拥有4千万CDMA移动用户,约占移动市场份额的6%；中国联通拥有1.1亿固网用户和1.3亿移动用户,分别占固网用户市场份额约30%和移动用户市场份额的22%。从销售渠道看,重组后中国移动拥有4万多个自有营业厅,而中国电
25、信和中国联通自有营业厅数量都在1.7万至1.8万个问,同时中国移动拥有的第三方渠道数量远远高于中国电信和中国联通。3.2.2收入规模对比中国移动2007年收入高达3570亿,目前仍在快速增长,2008年前5个月收入市场份额上升3个百分点,使其合并中国铁通所占行业收入市场份额已达到52.3%,预计O8年收入将可能超过4000亿元,远远超过中国电信约2000亿和中国联通约16OO亿的收入规模；中国移动的收入增长率仍接近20% ,也远远超过中国电信约2%和中国联通约5%的收入增长率。3.2.3资产实力对比从资产规模看,重组后中国移动与中国电信资产总资产规模基本相当,都超过7000亿元,中国联通的资产
26、规模也超过5000亿。然而,中国移动的资产盈利能力远远高于中国电信和中国联通,其近3000亿美元的总市值远比中国电信、中国联通约500亿美元的总市值高,反映了其超强的市场地位和资金积累能力。从利润方面看,08年上半年中国移动利润额超过500亿,大约是中国电信和中国联通(合并中国网通)利润总和的两倍以上。3.2.4网络资源对比从网络资源看,三家运营商各有优势,基本形成旗鼓相当的局面。中国移动经过多年建设积累,自身已经拥有完整的长途传输网络,并在本地网络资源上也做了大量储备。中国电信和中国联通也各有完整的长途传输网络,其中中国电信在南方21个省拥有丰富的本地传输资源,中国联通在北方10个省也拥有相
27、当丰富的本地传输资源。与中国移动与中国电信相比,中国联通拥有的移动和固网网络资产更为均衡,而中国移动和中国电信绝大部分网络资产分别集中在移动网络和固网网络上。3.2.5管理机制对比从内部管理机制看,业界普遍认为中国移动整体管理水平最高,内部机制适应变革能力较强,执行能力较强,经营策略和企业文化领先,但可能缺乏强力竞争的洗礼,铁通并入后对其自身机制和文化影响也不可忽视；中国电信的管理制度比较健全,内部运作稳重,经营战略清晰,但机制灵活不足,内部改革面临较大惯性；中国联通的内部管理机制较为灵活,但基础管理制度相对薄弱,企业文化和经营战略存在欠缺,面临内部融合困难最大。3.2.6政策环境对比从政策环
28、境看,由于中国移动近来来呈现一支独秀的发展态势,已占据国内电信市场一半以上的收入市场份额,使得对中国移动采取非对称管制的呼声越来越大。重组通告中也明确提出了在一定时期内将采取非对称管制,预示着中国移动可能在政策上面临的压力越来越大 然而,由于中国移动承担着TDSCDMA的发展任务,促进TDSCDMA又是政府重组后的首要任务,因此政府对中国移动使用非对称管制也会有所顾虑,应当总体上仍会促进中国移动做强。3.3三大运营商的优劣势分析和策略分析3.3.1中国移动的优劣势和策略分析市场和资金的较大优势,决定了中国移动仍具有相当优势。在重组通告公布后,大部分国际知名投资银行如美林证券、德意志银行、摩根大
29、通、瑞士银行、瑞士信贷、里昂证券等都发表分析报告表示继续看好中国移动的发展,美国商业周刊在刊登有关中国电信业重组文童中,引用的分析师评论也基本看好中国移动；而高盛、雷曼兄弟(已倒闭)和摩根士丹利三家投资银行表示看好重组后的中国联通的发展,也有少数国内券商表示看好中国电信的发展。对中国移动而言,由于资金、利润、成本、用户规模等方面具有明显优势。这些优势可以通过价格竞争和交叉补贴转化为市场控制力,因此中国移动在价格竞争和交叉补贴上具有优势。目前看,电信资费管制可能仍会继续放松,而全业务经营后价格竞争仍可能是最有利的竞争武器。适当利用价格战,同时拓展业务捆绑,将有利于中国移动巩固市场份额和扩大优势,
30、但过度的价格战也可能影响自身市场利益,同时可能引发非对称管制。中国移动目前在个人用户市场占据统治地位,重组后仍将是语音业务的王者,由于自身继承铁通的固网业务很少,一段时期内仍可能继续充分利用价格竞争加剧移动替代效应,以牵制两个仍以固网为主要收入的竞争对手,并巩固语音业务强势。政企客户和宽带市场是目前中国移动的两块软肋,预计政企客户上可能对其他两家运营商形成较大压力,但由于固网宽带业务竞争性有限,无线宽带业务尚未形成市场规模,使得中国移动很难在短期内改变自身所处的地位。从3G方面看, 中国移动将承担自主创新的TD-SCDMA发展任务, 虽然TD的成熟性与WCDMA和CDMA2000相比有一定差距
31、,尤其终端质量仍有待提高；但从各方反映和奥运商用试验看,TD的商用进程正在不断加快,成熟性不断提高,在政府的强力支持下,相信TD发展仍有较大的空间。然而,由于中国移动GSM网络话务量每年仍在大幅增长,在一定时期内,中国移动应该仍会把市场重心放在仍具优势的GSM业务上。3.3.2中国电信的优劣势和策略分析中国电信在固网领域具有较大优势,也表现出很强的市场营销能力。全业务经营是中国电信多年追求的目标,收购联通CDMA网使其能够快速切入高速发展的移动市场和开展全业务经营。然而,CDMA网运营面临专利商强势垄断,芯片和终端价高,产业链已现萎缩迹象,使CDMA网营销成本一直居高不下,高达用户总成本的约40%,而GSM网络的营销成本仅约10%,给中国电信带来不小压力；加上收购C网的投入和补充建设C网的庞
