1、财务报表分析作业答案财务报表分析作业答案一、单项选择题1.财务报表分析的对象是企业的差不多活动,不是指(D ) A.筹资活动 B.投资活动 C.经营活动 D.全部活动2.企业收益的要紧来源是 (A ) A.经营活动 B.投资活动 C.筹资活动 D.投资收益3.下列项目中属于长期债权的是(B ) A.短期贷款 B.融资租赁 C.商业信用 D.短期债权4.当法定盈余公积达到注册资本的(D ) A.5 B.10 C.25 D.505.在财务报表分析中,投资人是指(D ) A.社会公众 B.金融机构 C.优先股东 D.一般股东 6.流淌资产和流淌负债的比值被称为(A) A.流淌比率 B.速动比率 C.
2、营运比率 D.资产负债率 7.资产负债表的附表是(D ) A.利润分配表 B.分部报表 C.财务报表附注 D.应交增值税明细表 8.我国会计规范体系的最高层次是(C) A.企业会计制度 B.企业会计准则 C.会计法 D.会计基础工作规范 9.股份经登记注册,形成的核定股本或法定股本,又称为(D ) A.实收资本 B.股本 C.资本公积 D.注册资本10.不属于上市公司信息披露的要紧公告的是(C) A.收购公告 B.重大事项公告 C.利润推测 D.中期报告二、多项选择题1.下列项目属于资本公积核算范畴的是(ABE) A.同意捐赠 B.法定资产重估增值 C.提取公积金 D.对外投资 E.股本溢价2
3、.资产负债表的初步分析能够分为(ABD )三部分。 A.所有者权益分析 B.负债分析 C.现金流淌分析 D.资产分析 E.资本结构分析3.财务报表分析具有广泛的用途，一样包括（ABCDE ） A.查找投资对象和兼并对象 B.推测企业以后的财务状况 C.推测企业以后的经营成果 D.评判公司治理业绩和企业决策 E.判定投资、筹资和经营活动的成效4.财务报表分析的主体是（ABCDE ） A.债权人 B.投资人 C.经理人员 D.审计师 E.职工和工会5.作为财务报表分析主体的政府机构，包括（ABCDE） A.税务部门 B.国有企业的治理部门 C.证券治理部门 D.会计监管部门 E.社会保证部门 6.
4、财务报表分析的原则能够概括为（ABCDE ） A.目的明确原则 B.动态分析原则 C.系统分析原则 D.成本效益原则 E.实事求是原则7.对财务报表进行分析，要紧是对企业（CDE ）进行分析，为进一步分析奠定基础。 A.投资情形 B.筹资情形 C.财务状况 D.经营成果 E.现金流量 8.在财务报表附注中应披露的会计政策有（BCD ） A.坏帐的数额 B.收入确认的原则 C.所得税的处理方法 D.存货的计价方法 E.固定资产的使用年限 9.以下（ACE）属于企业在报表附注中进行披露的或有负债。 A.已贴现商业承兑汇票 B.预收账款 C.为其他单位提供债务担保 D.应对账款 E.未决诉讼 10.
5、企业持有货币资金的木的要紧是为了（ABE） A.投机的需要 B.经营的需要 C.投资的需要 D.获利的需要 E.预防的需要三、简答题1.简述投资人进行财务报表分析能够获得的信息。答：一般股东投资于公司的目的是扩大自己的财宝。他们的财宝，表现为所有者权益的价格即股价。阻碍股价的因素专门多，包括偿债能力、收益能力以及风险等。 股东是公司的权益投资人，他们的权益是剩余权益。股东进行财务报表分析是为了在竞争性的投资机会中作出选择。他们进行财务报表分析，是为了回答以下几方面的问题：（1）公司当前和长期的收益水平高低，以及公司收益是否容易受重大变动的阻碍；（2）目前的财务状况如何，公司资本结构决定的风险和
6、酬劳如何；（3）与其他竞争者相比，公司处于何种地位。2.债权人进行财务报表分析的目的是什么？答：债权人的要紧决策是决定是否给企业提供信用，以及是否需要提早收回债权。债权人要在财务报表中查找借款企业有能力定期支付利息和到期偿还贷款本金的证明。他们进行财务报表分析的目的包括：（1）公司什么缘故需要额外筹集资金；（2）公司还本付息所需资金的可能来源是什么；（3）公司关于往常的短期和长期借款是否按期偿还；（4）公司今后在哪些方面还需要借款。3.简述财务报表分析的步骤。答：财务报表分析的一样步骤包括：（1）明确分析目的。（2）设计分析程序。（3）收集有关信息。（4）将整体分为各个部分。（5）研究各个部分
7、的专门本质。（6）研究各个部分之间的联系。（7）得出分析结论。四、运算分析题1某公司的本年实际利润与预算利润的比较数据如下：实际销售收入：（8万元5元/件） 40万元预算销售收入：（9万元4.8元/件） 43.2万元差异： -3.2万元 要求：分别用定基分解法、连环替代分解法差异。解：总差异=40-43.2=-3.2（万元）用定基分解法分析运算阻碍预算完成的因素：数量变动阻碍金额=5（8-9）=-5（万元）价格变动阻碍金额=（5-4.8）8=1.6（万元）数量变动阻碍金额+价格变动阻碍金额=-5+1.6=-3.4（万元）与总差异-3.2（万元）的差-0.2（万元）是混合差异。采纳连环替代法分析
8、运算阻碍预算完成的因素：数量变动阻碍金额=4.8（8-9）=-4.8（万元）价格变动阻碍金额=（5-4.8）8=1.6（万元）2.华羽公司2003年度资产负债表资料如下表： 资产负债表编制单位：华羽公司 2003年12月31日 单位：万元资 产年初数年末数负债及所有者权益年初数年末数流淌资产67918684流淌负债41405850其中：应收账款31444071其中：应对账款36145277存货21783025长期负债4545110334固定资产原值1378915667负债合计868516184固定资产净值66638013所有者权益60136780无形及递延资产12446267其中：实收资本50
9、006000资产总计146982296负债及所有者权益总计1469822964要求：（1）运算各项目金额的增（减）额和增（减）百分比。（2）依照运算结果，对流淌资产、固定资产、流淌负债、长期负债、所有者权益的增减变动情形进行分析评判。（3）运用结构百分比法，对该公司的资产负债表进行结构变动分析。解：（1） 资产负债表编制单位：华羽公司 2003年12月31日 单位：万元资 产增减额（万元）增减率（%）负债及所有者权益增减额（万元）增减率（%）流淌资产189327.88流淌负债171041.30其中：应收账款92729.48其中：应对账款166346.02存货84738.89长期负债578912
10、7.37固定资产原值187813.62负债合计749986.34固定资产净值135020.26所有者权益76712.76无形及递延资产5023403.78其中：实收资本100020资产总计826656.24负债及所有者权益总计826656.24（2）由上表可知：流淌资产、固定资产、流淌负债、长期负债、所有者权益都有较大上升。流淌资产的上升幅度小于流淌负债的上升幅度，企业的偿债能力下降。长期负债上升了127.37%，应该是企业举借了较大部分的长期负债所致。总括而言，企业的经营规模有所增加，但经营效率有所下降。（3） 资产负债表编制单位：华羽公司 2003年12月31日 单位：万元资 产年初数（%
11、）年末数（%）负债及所有者权益年初数（%）年末数（%）流淌资产46.2037.82流淌负债28.1725.47其中：应收账款21.3917.73其中：应对账款24.5922.98存货14.8213.17长期负债30.9245.00固定资产原值93.8268.22负债合计59.0970.48固定资产净值45.3334.89所有者权益40.9129.52无形及递延资产8.4627.29其中：实收资本34.0226.13资产总计100100负债及所有者权益总计1001003.以下是天士公司2003年度的利润表： 利润表 编制单位：天士公司 2003年度 单位：万元项 目2002年度2003年度一、主
12、营业务收入4093848201减：主营业务成本2680132187主营业务税金及附加164267二、主营业务利润1397315747加：其他业务利润31057减：存货跌价缺失51营业费用13801537治理费用28674279财务费用17151655三、营业利润83218282加：投资收益8901450补贴投入3501营业外收入34464减：营业外支出59330四、利润总额98469467减：所得税32493124五、净利润65976343 天士公司董事长对2003年销售收入上升而利润下降的情形表示关怀，同时也关怀治理费用的增加。要求：（1）编制结构百分比财务报表，运算百分比至小数点后二位。（
13、2）简要评判两年的各项变动，并分析其缘故。解：（1）结构百分比分析：项 目2002年度（%）2003年度（%）一、主营业务收入100100减：主营业务成本65.4766.78主营业务税金及附加0.400.55二、主营业务利润34.1332.67加：其他业务利润0.760.12减：存货跌价缺失0.11营业费用3.373.19治理费用7.008.88财务费用4.193.43三、营业利润20.3317.18加：投资收益2.173.01补贴投入0.850营业外收入0.840.13减：营业外支出0.140.68四、利润总额24.0519.64减：所得税7.946.48五、净利润16.1113.16（2）
14、通过以上的运算能够分析得出：本年尽管主营业务收入上升，但主营业务成本较上年有所增长，从65.47%上升到66.78%，其他业务利润也比上年比重小，而期间费用比上年增长较多，导致利润总额比上年减少。财务报表分析作业（二）答案 一、单项选择题1.诚然公司报表所示：2000年无形资产净值为160000元，负债总额为12780000元，所有者权益总额为22900000元。运算有形净值债务率为（C ） A.55.8 B.55.4 C.56 D.1782.可用于偿还流淌负债的流淌资产指（C ） A.存出投资款 B.回收期在一年以上的应收款项 C.现金 D.存出银行汇票3.能够分析评判长期偿债能力的指标是（
15、D ） A.存货周转率 B.流淌比率 C.保守速动比率 D.固定支出偿付倍数4.某企业的流淌资产为230000元，长期资产为4300000元，流淌负债为105000元，长期负债为830000元，则资产负债率为（D ） A.19 B.18 C.45 D.215.酸性测试比率，又被称为（D ） A.流淌比率 B.现金比率 C.保守速动比率 D.速动比率 6.现金类资产是指货币资金和（B） A.存货 B.短期投资净额 C.应收票据 D.一年内到期的长期债权投资7.利息费用是指本期发生的全部应对利息，不仅包括计入财务费用的利息费用，还应包括（B ） A.汇兑损益 B.构建固定资产而发行债券的当年利息
16、C.固定资产已投入使用之后的应对债券利息 D.银行存款利息收入8.企业（D ）时，能够增加流淌资产的实际变现能力。 A.取得应手票据贴现款 B.为其他单位提供债务担保 C.拥有较多的长期资产 D.有可动用的银行贷款指标9.要想取得财务杠杆效应,应当使全部资本利润率(A ) A.大于 B.小于 C.等于 D.无关系10.能够减少企业流淌资产变现能力的因素是(B) A.取得商业承兑汇票 B.未决诉讼仲裁形成的或有负债 C.有可动用的银行贷款指标 D.长期投资到期收回 11.企业的长期偿债能力要紧取决于(B) A.资产的短期流淌性 B.获利能力 C.资产的多少 D.债务的多少 12.理想的有形净值债
17、务率应坚持在(C ) A.3:1 B.2:1 C.1:1 D.0.5:1 13.可不能分散原有股东的操纵权的筹资方式的是(B) A.吸取投资 B.发行债券 C.同意捐赠 D.取得经营利润 14.盛大公司2000年年末资产总额为9800000元,负债总额为5256000元,运算产权比率为(A )。 A.1.16 B.0.54 C.0.46 D.0.86二、多项选择题1.可用来分析长期偿债能力的指标包括（ABC ） A.产权比率 B.资产负债率 C.有形净值债务率 D.流淌比率 E.酸性测试比率2.阻碍有形净值债务率的因素有（ABCDE ） A.流淌负债 B.长期负债 C.股东权益 D.负债总额
18、E.无形资产净值3.只是改变了企业的资产负债比例，可不能改变原有的股权结构的筹资方式包括（ABE ） A.短期借款 B.发行债券 C.吸取投资 D.同意捐赠 E.赊购原材料4.造成流淌比率不能正确反映偿债能力的缘故有（ABCD ） A.季节性经营的企业，销售不均衡 B.大量使用分期付款结算方式 C.年末销售大幅度上升或下降 D.大量的销售为现销 E.存货计价方式发生改变5.负债总额与有形资产净值应坚持（BD） A.0.5：1 B.1：1 C.2：1 D.相等 E.没有参照标准6.与息税前利润相关的因素包括（ABCDE ） A.利息费用 B.所得税 C.营业费用 D.净利润 E.投资收益7.不能
19、用于偿还流淌负债的流淌资产有（ABCD） A.信用卡保证金存款 B.有退货权的应收账款 C.存出投资款 D.回收期在一年以上的应收款项 E.现金 8.在运算速动比率时要把存货从流淌资产有（ABDE） A.存货估价成本与合理市价相差悬殊 B.存货中可能含有已缺失报废但还没作处理的不能变现的存货 C.存货种类繁多，难以综合运算其价值 D.存货的变现速度最慢 E.部分存货可能已抵押给某债权人 9.运算固定支出偿付倍数时应考虑的因素包括（ABCD）。 A.所得税率 B.优先股股息 C.息税前利润 D.利息费用 E.融资租赁费用中利息费用10.保守速动资产一样是指以下几项流淌资产(ADE )。 A.短期
20、证券投资净额 B.待摊费用 C.预付账款 D.应收账款净额 E.货币资金三、简答题1.企业的利益相关各方为何重视短期偿债能力？答：企业的利益相关各方都重视短期偿债能力：（1）对企业治理者来说，短期偿债能力的强弱意味着企业承担财务风险的能力大小。（2）对投资者来说，短期偿债能力的强弱意味着企业盈利能力的高低和投资机会的多少。（3）对企业的债权人来说，企业短期偿债能力的强弱意味着本金与利息能否按期收回。（4）对企业的供应商和消费者来说，短期偿债能力的强弱意味着企业履行合同能力的强弱。因此，短期偿债能力十分重要，当一个企业丧失短期偿债能力时，它的连续经营能力将受到质疑。2.什么缘故在运算速动比率时要
21、把存货从流淌资产中剔除？答：在运算速动比率时要把存货从流淌资产中剔除的要紧缘故是：（1）在流淌资产中存货的变现速度最慢。（2）由于某种缘故，存货中可能含有已缺失报废但还没作处理的不能变现的存货。（3）部分存货可能已抵押给某债权人。（4）存货估价还存在着成本与合理市价相差悬殊的问题。综合上述缘故，把存货从流淌资产总额中减去而运算出的速动比率是企业实际的短期偿债能力，该指标反映的短期偿债能力比流淌比率更为准确，更加可信。 3.什么缘故债权人认为资产负债率越低越好，而投资人认为应保持较高的资产负债率？答：从债权人的角度看，他们最关怀的是贷给企业的款项是否能按期足额收回本金和利息。对债权人来说，资产负
22、债率越低越好。企业不能偿债的可能性小，企业的风险要紧由股东承担，这对债权人来讲是十分有利的。从投资人的角度看，他们最关怀的是投入资本能否给企业带来好处：（1）企业能够通过负债筹资获得财务杠杆利益。（2）在经营中全部资本利润率高于借款利息率时，负债比例越高越好。（3）与权益资本筹资相比，增加负债可不能分散原有股东的操纵权。因此，股东期望保持较高的资产负债率。4.如何明白得长期资产与长期债务的对应关系？答：长期资产的资金来源是长期债务和所有者权益。一方面，企业的长期偿债能力取决于长期债务与所有者权益的比例，即资本结构。长期债务的比例低，说明企业长期资产要紧是靠所有者权益取得的，偿债能力就强。另一方
23、面，长期资产是偿还长期债务的资产保证。长期资产计价和摊销的方法对反映偿债能力起着重要的作用。四、运算分析题1.资料：某公司拥有100万元的流淌资产以及50万元的流淌负债。下列每一笔交易对公司的流淌比率有哪些阻碍？请分别运算出结果并同时说明理由。（1）用10万元现金购买了一台机器；（2）用5万元现金购买了长期债券；（3）应收账款增加10万元，为幸免因此带来的现金短缺，公司借人银行短期借款10万元；（4）增发20万元的一般股，所募资金用于扩建生产线。工程合同规定当即时付15万元，余款暂欠，年底结清。（5）公司以赊购增加了应对账款8万元，用临时节约下来的这笔款项支付已宣派未发放的现金股利；（6）公司
24、为某企业提供10万元的借款担保。解：目前的流淌比率=100/50=2（1）流淌比率=90/50=1.8 流淌资产减少，流淌负债没有变化；（2）流淌比率=95/50=1.9 流淌资产减少，不能随时变现的投资不应作为流淌资产，应扣除，流淌负债没有变化；（3）流淌比率=120/60=2 流淌资产和流淌负债均增加了；（4）流淌比率=105/55=1.91 流淌资产增加，固定资产分期付款额属于需要偿还的债务，使流淌负债增加；（5）流淌比率=100/50=2 流淌资产和流淌负债均没有变化；（6）流淌比率=100/60=1.67 流淌资产没有变化，提供借款担保产生或有负债增加流淌负债。2.东方公司是钢铁生产
25、企业，下面是部分资产负债表资料：项 目2003年2002年行业标准现金200002600024000银行存款201000018000002200000短期投资债券投资630005000045000其中：短期投资跌价预备25001840630应收票据1500006000084000应收账款500800484000160000其中：坏帐预备15024193610800原材料187050124000134000应对票据480000450000290000应对账款982400730000643800应交税金3500090000140000预提费用540003200080000要求：（1）运算流淌比率、
26、速动比率、现金比率，进行同业比较分析，并做出评判。（2）进行多期比较分析，并简要评判。解：（1）2003年：流淌资产=20000+2010000+63000-2500+150000+500800-15024+187050=2913326速动资产=2913326-187050=2726276现金类资产=20000+2010000+63000-2500=2090500流淌负债=480000+982400+35000+54000=15514002002年：流淌资产=26000+1800000+50000-1840+60000+484000-1936+124000=2540224速动资产=254022
27、4-124000=24162248现金类资产=26000+1800000+50000-1840=18741609流淌负债=450000+730000+90000+32000=1302000行业标准：流淌资产=24000+2200000+45000-630+84000+160000-10800+134000=26355709速动资产=2635570-134000=2501570现金类资产=24000+2200000+45000-630=22683701流淌负债=290000+643800+140000+80000=1153800项 目2003年2002年行业标准流淌比率1.881.952.28速
28、动比率1.761.862.17现金比率1.351.441.97（2）分析：通过以上比较能够看出，该企业短期偿债能力出现逐年下降的趋势。其中，速动比率仍坚持在1以上，现金比率远远高于理想值，与行业标准相比较，该企业的短期偿债能力较低，但却说明该企业在这两年较好地运用了资产，因此从整体上来说，该企业的短期偿债能力较好，以后能够适当降低速动比率和现金比率，加速速动资产的运用，以猎取更大收益。3.宝华公司2000年12月31日的资产负债表摘录如下。补充资料：（1）年末流淌比率2；（2）产权比率0.6；（3）以销售额和年末存货运算的存货周转率12次；（4）以销售成本和年末存货运算的存货周转率为10次；（5）本年毛利580000元。宝华公司资产负债表（单位：万元）资 产金额负债及所有者权益金额货币资金34应对账款？应收账款净额？应交税金36存货？长期负债？固定资产净额364实收资本320无形资产净值26未分配利润？总计568总计568要求：（1）运算表中空
