1、福斯特度财务分析报告福斯特6038062019年度财务分析报告一 公司简介公司名称杭州福斯特应用材料股份有限公司公司英文名称HANGZHOU FIRST APPLIED MATERIAL CO., LTD.公司简称福斯特股票代码603806成立时间None上市时间2014-09-05交易所上海证券交易所注册地址浙江省杭州市临安区锦北街道福斯特街8号电话-传真公司网址邮箱fst-zqb公司简介二 公司财务分析2.1 公司资产结构分析2.1.1 资产构成基本情况福斯特2019年资产总额为8,305,106,941.62元，其中流动资产为6,744,623,298.67元，占总资产比例为81.21%
2、；非流动资产为1,560,483,642.95元，占总资产比例为18.79%； 2019年福斯特总资产构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)资产总计830,510100.00%645,591100.00%570,336100.00%流动资产合计674,46281.21%501,39677.66%452,12479.27%非流动资产合计156,04818.79%144,19522.34%118,21120.73%2.1.2 流动资产构成情况流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、预
3、付账款、其他应收账款、存货、合同资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目，福斯特2019年的流动资产主要包括货币资金、应收票据及应收账款以及应收账款，各项分别占比为27.89%，26.22%和24.20%。2019年福斯特流动资产构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)流动资产合计674,462100.00%501,396100.00%452,124100.00%货币资金188,12427.89%49,3609.84%33,8577.49%交易性金融资产67,68610.04%1140.02%1
4、040.02%应收票据及应收账款176,85226.22%266,75453.20%244,41254.06%应收票据13,6372.02%152,82330.48%149,14332.99%应收账款163,21524.20%113,93122.72%95,26921.07%应收款项融资127,83218.95%00.00%00.00%预付款项6,0480.90%3,5620.71%3,9890.88%其他应收款2,7100.40%10,5322.10%2,7370.61%其中:应收利息00.00%00.00%810.02%存货90,91713.48%78,01015.56%47,89310.
5、59%持有待售资产00.00%3,9180.78%00.00%其他流动资产14,2892.12%89,14317.78%119,12926.35%2.1.3 非流动资产构成情况非流动资产主要包括债权投资、其他债权投资、长期应收款、长期股权投资、其他权益工具投资、其他非流动金融资产、投资性房地产、固定资产、在建工程、生产性生物资产、油气资产、使权资产、无形资产、开发支出、商誉、长期待摊费用、递延所得资产、其他非流动资产科目，福斯特2019年的非流动资产主要包括固定资产、无形资产以及在建工程，各项分别占比为69.43%，13.90%和13.26%。2019年福斯特非流动资产构成情况科目名称2019
6、年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)非流动资产合计156,048100.00%144,195100.00%118,211100.00%长期股权投资00.00%1,3930.97%1,2471.06%固定资产108,33769.43%110,94676.94%80,66168.23%在建工程20,68913.26%5,7113.96%11,89110.06%无形资产21,69113.90%19,93013.82%19,32916.35%长期待摊费用340.02%200.01%210.02%递延所得税资产4,1032.63%5,7694.0
7、0%4,3393.67%其他非流动资产1,1920.76%4230.29%7200.61%2.2 负债及所有者权益结构分析2.2.1 负债及所有者权益基本构成情况福斯特2019年年总负债金额为1,775,863,435.13元，所有者权益总额为6,529,243,506.49元，其中资本金为522,600,000.0元，资产负债率为21.38%，在负债中，流动负债为861,532,609.15元；占负债和所有者权益总额的10.37%，非流动负债为914,330,825.98元，占负债和所有者权益总额的11.01%。2019年福斯特负债和所有者权益构成情况科目名称2019年2018年2017年金
8、额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)负债和所有者权益(或股东权益)总计830,510100.00%645,591100.00%570,336100.00%流动负债合计86,15310.37%88,51413.71%66,01211.57%非流动负债合计91,43311.01%1,5050.23%1,4390.25%所有者权益(或股东权益)合计652,92478.62%555,57286.06%502,88488.17%2.2.2 流动负债基本构成情况流动负债主要包括短期借款、交易性金融负债、衍生金融负债、应付票据及应付账款、预收款项、合同负债、应付职工薪酬、应
9、交税费、其他应付款、应计负债、持有待售负债、一年内到期的非流动负债和其他流动负债科目， 福斯特2019年的流动负债主要包括应付票据及应付账款、应付账款以及应付职工薪酬，各项分别占比为81.47%，81.47%和5.74%。2019年福斯特流动负债构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)流动负债合计86,153100.00%88,514100.00%66,012100.00%短期借款2,0242.35%65,23373.70%2100.32%交易性金融负债2340.27%4760.54%00.00%应付票据及应付账款7
10、0,18781.47%00.00%55,36183.86%应付账款70,18781.47%00.00%55,36183.86%预收款项1,6541.92%3,0853.49%1,9232.91%应付职工薪酬4,9425.74%3,9944.51%3,1114.71%应交税费3,1293.63%8,7509.89%3,2975.00%其他应付款3,9804.62%5,4196.12%2,1083.19%其中:应付利息00.00%00.00%1660.25%其他流动负债00.00%1,5541.76%00.00%2.2.3 非流动负债基本构成情况非流动负债主要包括长期借款、应付债券、租赁负债、长期
11、应付款、预计负债、递延收益、递延所得税负债、其他非流动负债科目，福斯特2019年的非流动负债主要包括应付债券、递延收益以及长期借款，各项分别占比为97.30%，2.70%和0.00%。2019年福斯特非流动负债构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)非流动负债合计91,433100.00%1,505100.00%1,439100.00%应付债券88,96497.30%00.00%00.00%递延收益2,4682.70%00.00%00.00%其他非流动负债00.00%1,505100.00%1,439100.00%2
12、.2.4 所有者权益基本构成情况所有者权益部分主要包括实收资本(或股本)、其他权益工具、资本公积、库存股、其他综合收益、专项储备、盈余公积、未分配利润、少数股东权益科目，2019年福斯特的所有者权益部分主要包括未分配利润、资本公积以及实收资本(或股本)，各项分别占比为62.33%，21.30%和8.00%。所有者权益构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)所有者权益(或股东权益)合计652,924100.00%555,572100.00%502,884100.00%实收资本(或股本)52,2608.00%52,260
13、9.41%40,2007.99%其他权益工具20,7443.18%00.00%00.00%资本公积139,10121.30%139,10125.04%151,18030.06%其他综合收益6,7731.04%2,5980.47%8840.18%盈余公积26,6644.08%20,6533.72%20,6534.11%未分配利润406,95462.33%340,77561.34%289,77057.62%少数股东权益4250.07%1830.03%1950.04%2.3利润分析2.3.1 净利润分析2019年福斯特的净利润为955,035,811.78元，与2018年的750,055,136.4
14、8元相比上升了27.33%。2016-2019年福斯特净利润变动趋势年份金额（万元）同比增长率（%）201684,775201684,7750.00%201758,519-30.97%201875,00528.17%201995,50327.33%2.3.2 营业利润分析2019年福斯特的营业利润为1,094,262,225.71元，与2018年的858,369,913.68元相比上升了27.48%。2016-2019年福斯特营业利润变动趋势年份金额（万元）同比增长率（%）201697,024201697,0240.00%201767,693-30.23%201885,83626.80%201
15、9109,42627.48%2.3.3 利润总额分析2019年福斯特的利润总额为1,092,293,350.7元，与2018年的855,760,244.84元相比上升了27.64%。2016-2019年福斯特利润总额变动趋势年份金额（万元）同比增长率（%）201698,381201698,3810.00%201767,514-31.38%201885,57626.75%2019109,22927.64%2.3.4 成本费用分析成本和费用总额包括营业成本、税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用科目，2019年福斯特的成本费用总额为5,514,070,591.92元，其中营业成本、研发
16、费用以及销售费用，各项分别占比为92.11%，3.68%和2.05%。2019年福斯特成本费用构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)成本及费用总额-551,407100.00%-422,844100.00%-397,736100.00%营业成本-507,92792.11%-386,37891.38%-362,59091.16%税金及附加-2,1800.40%-1,9410.46%-2,6890.68%销售费用-11,2842.05%-8,6982.06%-7,8151.97%管理费用-9,7541.77%-8,4261
17、.99%-23,2175.84%研发费用-20,2873.68%-17,9474.24%0-0.00%财务费用27-0.01%548-0.13%-1,4210.36%2.4 现金流量分析2.4.1 经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析2019年福斯特的经营现金流量净额为434,941,650.99元，与2018年的169,574,040.38元相比上升了156.49%；投资活动现金流净额为-19,622,839.34元；筹资活动现金流净额为864,030,242.92元。2016-2019年福斯特经营、投资及筹资活动现金流净额年份经营活动现金流净额（万元）投资活动现金流净额（万元）筹资活动现
18、金流净额（万元）201629,508-51,723-23,634201724,29624,061-44,515201816,95715,098-22,631201943,494-1,96286,4032.4.2 现金流入结构分析2019年福斯特现金流入总金额为10,319,892,902.779999元，其中经营活动现金流入为5,165,670,227.72元，占现金流入总额的50.06%；投资活动现金流入为4,037,121,588.01元，占现金流入总额的39.12%；筹资活动现金流入为1,117,101,087.05元，占现金流入总额的10.82%。2019年福斯特现金流入构成科目名称2
19、019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)现金流入总额1,031,989100.00%1,154,214100.00%1,435,610100.00%经营活动现金流入小计516,56750.06%422,68036.62%423,25929.48%投资活动现金流入小计403,71239.12%729,99363.25%1,012,30070.51%筹资活动现金流入小计111,71010.82%1,5400.13%500.00%经营活动现金流入小计中销售商品/提供劳务收到的现金为4,947,277,057.14元,占经营活动现金流入小计的
20、95.77%;收到的税费返还为55,146,628.73元,占经营活动现金流入小计的1.07%;收到其他与经营活动有关的现金为163,246,541.85元,占经营活动现金流入小计的3.16%。2019年福斯特经营活动现金流入构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)经营活动现金流入小计516,567100.00%422,680100.00%423,259100.00%销售商品/提供劳务收到的现金494,72795.77%396,56793.82%421,86199.67%收到的税费返还5,5141.07%2,5260.6
21、0%3330.08%收到其他与经营活动有关的现金16,3243.16%23,5865.58%1,0640.25%投资活动现金流入小计中收回投资收到的现金为5,478,700.0元,占投资活动现金流入小计的0.14%;取得投资收益收到的现金为39,126,007.38元,占投资活动现金流入小计的0.97%;处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额为118,295,722.01元,占投资活动现金流入小计的2.93%;收到其他与投资活动有关的现金为3,874,221,158.62元,占投资活动现金流入小计的95.96%。2019年福斯特投资活动现金流入构成科目名称2019年2018年201
22、7年金额（元万）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)投资活动现金流入小计403,712100.00%729,993100.00%1,012,300100.00%收回投资收到的现金5470.14%00.00%00.00%取得投资收益收到的现金3,9120.97%5,7880.79%4,6140.46%处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额11,8292.93%320.00%330.00%收到其他与投资活动有关的现金387,42295.96%724,17299.20%1,007,65299.54%筹资活动现金流入小计中吸收投资收到的现金为211,276,923.
23、62元,占筹资活动现金流入小计的18.91%;其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金为3,450,000.0元,占筹资活动现金流入小计的0.31%;取得借款收到的现金为905,824,163.43元,占筹资活动现金流入小计的81.09%。 2019年福斯特筹资活动现金流入构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)筹资活动现金流入小计111,710100.00%1,540100.00%50100.00%吸收投资收到的现金21,12718.91%00.00%50100.00%其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金3450.31
24、%00.00%50100.00%取得借款收到的现金90,58281.09%1,540100.00%00.00%2.4.3 现金流出结构分析2019年福斯特现金流出总额为9,040,543,848.21元，现金流出总额中经营活动现金流出小计为4,730,728,576.73元,占现金流出总额的52.33%;投资活动现金流出小计为4,056,744,427.35元,占现金流出总额的44.87%;筹资活动现金流出小计为253,070,844.13元,占现金流出总额的2.8%。2019年福斯特现金流出构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）
25、百分比(%)现金流出总额-904,054100.00%-1,144,789100.00%-1,431,768100.00%经营活动现金流出小计-473,07252.33%-405,72235.44%-398,96327.87%投资活动现金流出小计-405,67444.87%-714,89462.45%-988,23969.02%筹资活动现金流出小计-25,3072.80%-24,1722.11%-44,5653.11%经营活动现金流出小计中购买商品/接受劳务支付的现金为4,115,774,357.0元,占经营活动现金流出小计的87.0%;支付给职工以及为职工支付的现金为208,156,980.
26、76元,占经营活动现金流出小计的4.4%;支付的各项税费为289,976,178.23元,占经营活动现金流出小计的6.13%;支付其他与经营活动有关的现金为116,821,060.74元,占经营活动现金流出小计的2.47%。2019年福斯特经营活动现金流出构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)经营活动现金流出小计-473,072100.00%-405,722100.00%-398,963100.00%购买商品/接受劳务支付的现金-411,57787.00%-364,20889.77%-347,32387.06%支付给职工以及为职工支付的现金-20,8154.40%-17,2084.24%-14,9443.75%支付的各项税费-28,9976.13%-14,4123.55%-23,8185.97%支付其他与经营活动有关的现金-11,6822.47%-9,8922.44%-1
