1、山东省下半年证券从业资格考试金融远期期货与互换试题山东省2016年下半年证券从业资格考试：金融远期、期货与互换试题本卷共分为1大题50小题，作答时间为180分钟，总分100分，60分及格。一、单项选择题（共50题，每题2分。每题的备选项中，只有一个最符合题意）1.境内上市公司所属企业申请境外上市，上市公司及所属企业董事、高级管理人员及其关联人员持有所属企业的股份，不得超过企业到境外上市前总股本的（）。 A5% B10% C20% D30% 2.完全预期理论_。 A只承认对未来短期利率的预期可能影响远期利率 B承认存在其他因素影响远期利率 C只承认市场流动性影响远期利率 D认为市场流动性可以系统
2、地影响远期利率 3.上海证券交易所根据每个股东股票账户中的持股量，按照_自动增加相应的股数并主动为其开立配股权证账户。 A无偿送股比例 B有偿送股比例 C有效送股比例 D约定送股比例 4.在美国存托凭证的发行中，下列哪个步骤不是必需的_ A投资者委托经纪人以ADR形式购买非美国公司证券 B将所购买的证券存放在托管银行 C存券银行命令托管银行移送证券 D存券银行发出ADR 5. 以下不属于证券市场的基本功能的是_。 A定价功能 B筹资投资功能 C企业转制功能 D资本配置功能 6. _中最被广泛接受的是流动性偏好理论。它认为市场是由短期投资者所控制的，一般来说远期利率超过未来短期利率的预期，即远期
3、利率包括了预期的未来利率与流动溢价。 A完全预期理论 B有偏预期理论 C市场分割理论 D优先置产理论 7. 证券交易所对上市证券实施挂牌交易，上市首日证券行情显示的前一日收盘价为_。 A当日开盘价 B该证券发行价 C零 D开盘价与发行价的均值 8. 指数型消极投资策略认为在有效市场中（）。 A只要投资战略合适就能取得高于其风险承担水平的超额收益 B少数积极型股票投资战略可能取得高于其风险承担水平的超额收益 C任何积极型股票投资战略都不可能取得高于其风险承担水平的超额收益 D多数积极型股票投资战略都不可能取得高于其风险承担水平的超额收益 9. 首次公开发行股票的信息披露文件，不包括_。 A招股说
4、明书及其附录和备查文件 B发行公告 C招股说明书摘要 D承销商尽职调查报告 10. 艾略特的波浪理论认为，每个周期都是由上升(或下降)的_过程和下降(或上升)的_个过程总共8个过程组成。 A3，5 B4，4 C5，3 D6，2 11. 首次公开发行股票，关于发行人关联方情况的披露，发行人应披露发起人、持有发行人5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况，实际控制人应披露到最终的（）为止。 A法人 B实际控制人的上一级单位 C关联人 D国有控股主体或自然人 12. 优先认股权是指_。 A当股份公司为增加公司资本发行新股时，原普通股股东享有的按其持股比例、以低于市价的某一特定价格优先认购一定数量
5、新发行股票的权利 B当股份公司为增加公司资本发行新股时，原普通股股东享有的按其持股比例、以市价优先认购一定数量新发行股票的权利 C当股份公司为增加公司资本发行新股时，原普通股股东享有的以低于市价的某一特定价格优先认购任意数量新发行股票的权利 D当股份公司为增加公司资本发行新股时，原普通股股东享有的按其持股比例、以高于市价的某一特定价格优先认购任意数量新发行股票的权利 13. 证券发行的最后环节是将证券推销给投资者。发行人推销证券的方式不包括_。 A直销 B自销 C包销 D代销 14. 交收的实质是依据_结果实现证券与价款的收付，从而结束整个交易过程。 A登记 B清算 C交割 D结算 15. 以
6、下属于资产配置的基本方法是（）。 A风险控制法 B情景综合分析法 C横截面法 D市场有效法 16. 注册会议由_名注册委员会委员参加。 A2 B3 C5 D7 17. 股票价格指数是_，用以反映市场股票价格的相对水平。 A将计算期的股价或市值与某一基期的股价或市值相比较的相对变化指数 B将计算期的股价或市值与股票发行的股价或市值相比较的绝对变化指数 C将现行股价或市值与预期的股价或市值相比较的相对变化指数 D将计算期的市值与某一基期的股价相比较的相对变化指数 18. 每位投资者只能开设和使用（）个资金账户，并只能对应（）个股票账户或基金账户。 A2；2 B1；2 C2；1 D1；1 19. 下
7、列各项不属于商品证券的是_。 A提货单 B运货单 C商业本票 D仓库栈单 20. 上市公司要设立_，负责股东大会和董事会会议的筹备、记录、文件保管以及公司股权管理，办理信息披露事务。 A监事会助理 B监事会秘书 C董事会秘书 D独立董事 21. 首期发行短期融资券的，应至少于发行日前（）个工作日公布发行文件。 A2 B3 C5 D7 22. 业务出错按导致出错的直接原因划分，不包括_。 A责任性差错 B事故性差错 C出纳差错 D技术性差错 23. 在上市公司年度股东大会上，单独持有或者合并持有公司有表决权股份总数_以上的股东可以提出临时提案。 A3% B10% C15% D30% 24. 下列
8、因素中引起证券市场下跌的是_ A财政收支盈余 B利率下降 C国际收支逆差 D失业率下降 25. 以下属于资产配置的基本方法是（）。 A风险控制法 B情景综合分析法 C横截面法 D市场有效法 26.证券公司应当缴纳的证券投资者保护基金，由_代扣代收。 A中国证券登记结算有限责任公司 B商业银行 C证券交易所 D证监会 27.根据标的物不同，招标发行可分为_。 A荷兰式招标和美式招标 B单一价格中标和多种价格中标 C价格招标、单一价格中标和多种价格中标 D价格招标、收益率招标和缴款期招标 28.证券投资基金市场营销涉及的内容不包括_。 A营销程序规范 B目标客户确定 C营销组合设计 D营销过程管理
9、 29.某公司经批准平价发行优先股股票，筹资费率和股息年率分别为5%和9%，则优先股成本为（）。 A5.26% B9.47% C5.71% D5.49% 30. 我国公募发行的股票采用的是（）方式。 A预缴款 B先申购后缴款 C先部分缴款后申购 D部分预缴 31. 公司在将法定公积金转为资本时，所留成的该项公积金不得少于注册资本的_。 A15% B20% C25% D30% 32. 保本比例是到期时投资者可获得的本金保障比率，常见的保本比例介于（）之间。 A70%-100% B80%-100% C90%-100% D95%100% 33. 某投资者以每股3元的价格购买某公司股票，该股现以15元
10、的价格卖出，则其收入可通过执行限价为13元的_得到保护。 A市价指令 B停损卖出指令 C限价委托指令 D限价卖出指令 34. 根据证券法的规定，证券交易所应当从其收取的交易费用、会员费、席位费中提取一定比例的金额设立_。 A补偿基金 B投资基金 C保证基金 D风险基金 35. 某公司在未来无限时期内每年支付的股利为3元/股，必要收益率为15%，则该公司股票的理论价值为（）。 A10元 B20元 C30元 D45元 36. 中国首批证券投资基金正式运作于_。 A1998年3月 B1997年11月 C1993年4月 D1999年4月 37. 上市公司_、_应当对公司定期报告签署书面确认意见。_ A
11、董事；高级管理人员 B监事；高级管理人员 C董事；监事 D董事长；监事 38. 公司发行可转换公司债券，应当提供担保，但（）的公司除外。 A最近1期末经审计的净资产不低于人民币5万元 B最近1期末经审计的净资产不低于人民币15万元 C最近1期末经审计的总资产不低于人民币5万元 D最近1期末经审计的总资产不低于人民币15万元 39. 境内上市公司所属企业申请境外上市，要求上市公司最近一个会计年度合并报表中按权益享有所属企业的净利润和净资产分别不得超过上市公司合并会计报表净利润的_和公司合并报表净资产的_。（） A30%；30% B30%；50% C50%；30% D50%；50% 40. 托管人
12、托管的基金资产、托管人的自有资产、托管人托管的其他资产应当分离，这是基金托管人内部控制_原则的体现。 A合法性原则 B完整性原则 C及时性原则 D独立性原则 41. 中国主权财富基金的发端是_。 A中国国际金融有限公司 B中国投资有限责任公司 C国家外汇储备管理局 D中国银监会 42. （）的主要工作是制定和监督执行风险控制政策，根据市场变化对基金的投资组合进行风险评估，并提出风险控制建议。 A投资决策委员会 B风险控制委员会 C投资部 D研究部 43. 关于基金财产保管的基本要求，以下说法不正确的是（）。 A保证基金资产的安全 B依法处分基金财产 C严守基金商业秘密 D防范和化解经营风险 4
13、4. 关于证券经纪商应承担的义务，下列表述不正确的是_。 A忠实办理受托业务 B如实记录客户资金和证券的变化 C接受全权委托 D坚持为客户保密制度 45. 具有法人资格的国有企、事业及其他单位，以其依法占用的法人资产向独立于自己的股份公司出资形成或依法定程序取得的股份，可称为_。 A国家股 B国有法人股 C非流通股 D发起人股 46. 上市公司和公司债券上市交易的公司，应当在每一会计年度的上半年结束之日起_个月内，向国务院证券监督管理机构和证券交易所报送中期报告，并予公告。 A1 B2 C3 D6 47. _是指将有助于公司实现战略总目标的营销战略形成的具体方案。 A市场营销分析 B市场营销计
14、划 C市场营销实施 D市场营销控制 48. 实际运作中，托管人对基金管理人投资运作的监督有以下_特点。 A不同基金类型监督的依据和内容不同 B日常运作中，托管人对基金管理人投资运作行为的监督主要是基金投资范围、投资比例、交易对手、投资风格等方面 C根据投资需要和监管机构的要求，不断增加、完善监督内容 D场内交易主要通过技术系统实现，场外交易主要借助于人工手段完成 49. 根据资产配置调整的依据不同，可以将资产配置的动态调整过程分为四种类型，以下不正确的是（）。 A买入并持有策略 B投资组合保险策略： C恒定分散策略 D动态资产配置策略 50. 建立股份有限公司时，全体发起人的货币资金金额不得少于公司_。 A注册资本的25% B注册资本的30% C净资产的25% D净资产的30%
